券商本輪行情浮盈22.66% 十只最賺錢牛股現(xiàn)身(附股)

　　統(tǒng)計顯示，去年三季度券商重倉股的行業(yè)分布主要集中于金融服務(wù)、高端機械設(shè)備、交運設(shè)備。尤其是金融服務(wù)行業(yè)中的券商板塊成此輪反彈行情的主力軍，控股股東成為券商板塊的最大贏家。對此，市場分析人士認為，券商板塊此輪行情的出色表現(xiàn)主要是由于政策層面對證券行業(yè)的改革和創(chuàng)新對證券行業(yè)的推動。同時，高端機械設(shè)備產(chǎn)業(yè)升級，有效提升盈利空間，這引起了券商機構(gòu)的關(guān)注和積極重倉，高端機械設(shè)備類公司股價大幅上漲，讓券商賺得盆滿缽滿。此外，從券商2012年四季度新進角度看，交運設(shè)備比較受青睞，方正證券（601901）新進了長城汽車（601633）、海通證券（600837）新進了福田汽車（600166）、江海證券和中信證券（600030）新進了晉西車軸（600495），并且在本輪最賺錢的前十只個股中，交運設(shè)備類個股占兩席（中國重工（601989）、哈飛股份（600038））。

　　從重倉股表現(xiàn)看，去年12月4日至昨日累計漲幅跑贏大盤的個股有251只，占比77.23%。其中，有194只個股上述時間段累計漲幅超20%，而國海證券（95.22%）、廣晟有色（76.5%）、晶盛機電（72.91%）、龍泉股份（002671）（61.29%）、光一科技（300356）（57.32%）、永高股份（002641）（55.79%）和洪都航空（600316）（52.11%）等7只券商重倉股去年12月4日至今年1月9日累計漲幅超五成，成為A股市場中的最牛個股。

　　值得一提的是，券商重兵囤積的金融服務(wù)板塊，去年12月3日持有市值達165.18億元，期間券商在金融服務(wù)板塊上已獲利47.29億元，占重倉股整體浮盈的50.42%。

　　具體來看，截至2012年三季度，券商現(xiàn)身前十大流通股股東的上市公司有325家，截至今年1月9日券商最新持股市值達507.68億元，若券商去年四季度未進行減持，在本輪反彈的行情中，共有321只券商持股的股票市值實現(xiàn)了增長，占比98.77%。其中，有99家公司券商持有的股票市值增長超1000萬元，占券商重倉股數(shù)量的30.46%，而宏源證券（000562）、中國重工、西南證券（600369）、中信證券、保利地產(chǎn)（600048）、中國水電（601669）、中國石化（600028）、哈藥股份（600664）、中聯(lián)重科（000157）、哈飛股份等10只券商重倉股市值增長均超1.3億元。

　　由此不難發(fā)現(xiàn)，券商持股市值增長前十名的重倉股全部是藍籌股，券商與QFII崇尚價值的理念趨同，為券商機構(gòu)帶來豐厚的投資“紅包”。

　　宏源證券：備戰(zhàn)期貨資管業(yè)務(wù)

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有宏源證券97134.25萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持宏源證券，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為1375420.99萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利401164.92萬元，位居券商持股市值增長的第一名。

　　從二級市場表現(xiàn)看，宏源證券去年12月4日以來漲幅高達29.17%，最新收盤為18.29元，累計換手率為25.95%，累計成交量為37911.32萬股，累計成交額為65.65億元，市盈率（TTM）為47.19倍。

　　公司去年11月29日發(fā)布公告稱，公司向子公司宏源期貨增資3.5億元，其注冊資本增至5.5億元。事實上，近兩年來，在期貨業(yè)創(chuàng)新業(yè)務(wù)啟動的背景下，許多期貨公司出現(xiàn)新一輪的增資擴股潮。在增資隊伍中，金瑞、五礦、萬達等實業(yè)系期貨公司在尋求擴容的同時，宏源、中證、招商及東海等券商系股東加碼旗下期貨公司。業(yè)內(nèi)人士表示，期貨公司此輪增資的重要目的是為了備戰(zhàn)期貨資管業(yè)務(wù)。

　　公司1月9日公告顯示，公司董事會同意在上海、廣西兩地各設(shè)立一家區(qū)域經(jīng)紀業(yè)務(wù)分公司，管理該直轄市或自治區(qū)的證券營業(yè)部。除上述兩家分公司外，授權(quán)公司經(jīng)營管理層根據(jù)市場狀況以及公司各區(qū)域戰(zhàn)略發(fā)展需要，適時設(shè)立區(qū)域經(jīng)紀業(yè)務(wù)分公司。

　　海通證券認為，宏源證券的投行、資管表現(xiàn)突出，預(yù)計公司2012年-2013年凈利潤為10.16億元以及11.69億元，對應(yīng)每股收益0.51元及0.59元。給予公司18.77元目標價，對應(yīng)2012年市盈率37倍，市凈率2.5倍，維持“增持”評級。

　　中信證券：本輪行情上漲30.3%

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有中信證券6520.44萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持中信證券，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為65204.41萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利19756.94萬元，位居券商持股市值增長的第四名。

　　從二級市場表現(xiàn)看，中信證券去年12月4日以來漲幅高達30.30%，最新收盤為13.03元，累計換手率為24.88%，累計成交量為244235.34萬股，累計成交額為290.99億元，市盈率（TTM）為11.80倍。

　　去年12月7日公司公告稱，公司披露2012年11月份財務(wù)數(shù)據(jù)簡報，當月母公司實現(xiàn)營業(yè)收入47446萬元，實現(xiàn)凈利潤15798萬元，11月末凈資產(chǎn)為709.44億元。另外，子公司中信證券（浙江）和中信萬通當月分別實現(xiàn)凈利潤140萬元和348萬元。

　　積極發(fā)展資本中介型業(yè)務(wù)。公司提供約定購回式證券交易、大宗經(jīng)紀、大宗交易、股權(quán)管理、各類股權(quán)及固定收益結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品構(gòu)建及做市等多種創(chuàng)新金融產(chǎn)品及服務(wù)。在股權(quán)管理服務(wù)方面，2011年公司首批開展了約定購回式證券交易業(yè)務(wù)；在向ETF提供流動性方面，公司以“做市商”的角色介入ETF二級市場，為ETF雙邊報價提供流動性。融資融券業(yè)務(wù)方面，2012年中期末，公司與中信證券（浙江）、中信萬通累計開立信用賬戶16129戶，較去年末增長255.73%；融資融券余額50.14億元，較去年末增長91.66%，約占全市場的8.22%。2012年8月，公司與中國證券金融公司簽署轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)合同，開始進行擔保品劃轉(zhuǎn)并準備進行轉(zhuǎn)融資交易。

　　保利地產(chǎn)：股東籌碼高度集中

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有保利地產(chǎn)8434.24萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持保利地產(chǎn)，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為99102.34萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利18892.67萬元，位居券商持股市值增長的第五名。

　　從二級市場表現(xiàn)看，保利地產(chǎn)去年12月4日以來漲幅高達19.06%，最新收盤為13.99元，累計換手率為24.33%，累計成交量為173666.38萬股，累計成交額為221.09億元，市盈率（TTM）為14.50倍。

　　公司實際控制人中國保利集團是國資委直屬大型國有獨資企業(yè)，是一家從事貿(mào)易、地產(chǎn)、文化藝術(shù)、酒店管理等業(yè)務(wù)的多元化經(jīng)營控股集團公司，公司作為保利集團地產(chǎn)業(yè)務(wù)的主要載體，未來將獲得保利集團的支持，使公司在優(yōu)質(zhì)土地儲備的競爭中具有較強優(yōu)勢。

　　公司2013年1月9日公告稱，公司以合計107.06億元取得27宗地塊，其中，公司擁有100%權(quán)益的地塊有15宗，合計用地面積約68.75萬平米；公司擁有80%權(quán)益的地塊有2宗，合計用地面積約18.26萬平米；公司擁有70%權(quán)益的地塊有3宗，合計用地面積約16.75萬平米；公司擁有51%權(quán)益的地塊有5宗，合計用地面積約21.91萬平米；公司擁有50%權(quán)益的地塊有2宗，合計用地面積約28.52萬平米。

　　從股東進出情況來看，2012年三季報披露，前十大流通股東中有2家基金、1家券商和1只保險產(chǎn)品合計持倉24010萬股（上期為3家基金1家券商持倉21168萬股）；其中，中國人壽（601628）保險產(chǎn)品新進持倉6151萬股，華寶興業(yè)行業(yè)精選（愛基,凈值,資訊）新進5037萬股，長城品牌優(yōu)選（愛基,凈值,資訊）增持290萬股后持倉4386萬股；上期持倉4484萬股和4199萬股的富國天瑞強勢地區(qū)（愛基,凈值,資訊）精選和交銀施羅德成長（愛基,凈值,資訊）本期退出；股東人數(shù)較上期變化不大，籌碼高度集中。

　　中銀國際認為，保利地產(chǎn)秉持高杠桿和高周轉(zhuǎn)策略，開發(fā)投資態(tài)度積極，專注于一二線城市主流市場，進取型的投資態(tài)度為公司未來持續(xù)擴張奠定基礎(chǔ)。維持公司2012年-2013年業(yè)績預(yù)期分別為1.19元和1.50元，維持對公司的“買入”評級。

　　中國重工：大力發(fā)展新能源裝備

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有中國重工51434.53萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持中國重工，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為202137.71萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利39090.20萬元，位居券商持股市值增長的第二名。

　　從二級市場表現(xiàn)看，中國重工去年12月4日以來漲幅高達19.34%，最新收盤為4.69元，累計換手率為18.31%，累計成交量為118689.56萬股，累計成交額為52.21億元，市盈率（TTM）為17.90倍。

　　公司是中船重工集團的上市旗艦，是國內(nèi)研發(fā)生產(chǎn)體系最完整、產(chǎn)品門類最齊全的船舶配套設(shè)備制造企業(yè)，是國內(nèi)海軍艦船裝備的主要研制和供應(yīng)商，業(yè)務(wù)貫穿整個船舶配套業(yè)的價值鏈，主營業(yè)務(wù)包括船用動力及部件、船用輔機和運輸設(shè)備及其他三個業(yè)務(wù)板塊。

　　中國重工大力發(fā)展新能源裝備。公司現(xiàn)有的能源交通裝備的產(chǎn)品包括風電齒輪箱、火電裝備、核電應(yīng)急發(fā)電機組、石油石化螺桿壓縮機組、鐵路貨車、海水淡化及水處理裝備等。2012年上半年，公司能源交通裝備業(yè)務(wù)實現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入74.21億元，同比增長79.10%；新增訂單135.41億元；截至2012年6月底，手持訂單133.78億元。2012年8月13日媒體報道，中國重工提出，積極參與國家重大能源和交通裝備發(fā)展規(guī)劃項目。到十二五末，力爭在上述領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)營業(yè)收入350億元以上。

　　東方證券認為，中國重工去年三季度利潤恢復(fù)正增長，未來看點在高端裝備制造，預(yù)計公司2012年-2014年每股收益分別為0.28元、0.31元、0.35元，根據(jù)可比公司估值，給予公司2013年20倍市盈率估值，對應(yīng)目標價6.20元，維持公司“買入”評級。

　　西南證券：擬收購西南期貨100%股權(quán)

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有西南證券16421.35萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持西南證券，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為115934.74萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利27587.83萬元，位居券商持股市值增長的第三名。

　　從二級市場表現(xiàn)看，西南證券去年12月4日以來漲幅高達23.80%，最新收盤為8.74元，累計換手率為21.41%，累計成交量為35160.27萬股，累計成交額為29.62億元，市盈率（TTM）為77.09倍。

　　公司1月5日公告稱，公司擬收購西南期貨100%股權(quán)。開投集團擬向公司轉(zhuǎn)讓其持有的西南期貨99%股權(quán)，并協(xié)助公司收購其所屬萬南鐵路持有的西南期貨1%股權(quán)；西南期貨100%股權(quán)作價為（評估基準日2012年12月31日）凈資產(chǎn)值加上西南期貨“期貨經(jīng)紀業(yè)務(wù)資格”的價值3000萬元。上述收購事宜尚需取得中國證監(jiān)會的核準，存在不確定性。

　　與此同時，1月5日公告顯示，證監(jiān)會重慶監(jiān)管局核準公司在青海省西寧市城中區(qū)、河北省唐山市路南區(qū)及重慶市秀山縣、綦江區(qū)各設(shè)立1家證券營業(yè)部。證券營業(yè)部的營業(yè)范圍為證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)。

　　中信建投認為，西南證券的融資融券業(yè)務(wù)快速發(fā)展，權(quán)益類投資比重較高，在同類券商中，公司具有一定的估值優(yōu)勢，維持“增持”評級，目標價9.5元。

　　中國水電：子公司中標尼日利亞宗格魯水電站EPC項目

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有中國水電39608.48萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持中國水電，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為128331.48萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利18219.86萬元，位居券商持股市值增長的第六名。

　　從二級市場表現(xiàn)看，中國水電去年12月4日以來漲幅高達14.20%，最新收盤為3.70元，累計換手率為62.87%，累計成交量為188798.01萬股，累計成交額為67.23億元，市盈率（TTM）為9.05倍。

　　公司是我國乃至全球綜合性建設(shè)集團之一，作為特大型綜合性工程建設(shè)企業(yè)集團，自二十世紀五十年代以來，公司建設(shè)中國65%以上的大中型水電站和水利樞紐工程，一直是中國江河治理、水電開發(fā)的骨干力量和龍頭施工企業(yè)，長期處于水利水電施工領(lǐng)先地位。

　　公司2013年1月8日公告稱，公司下屬子公司中國水電建設(shè)集團國際工程公司與中國電力工程公司聯(lián)合體中標尼日利亞宗格魯水電站EPC項目，總金額約為12.94億美元，其中國際公司所占合同份額約為67.5%，中國電力工程有限公司所占合同份額約為32.5%。

　　長城證券認為，從估值、行業(yè)層面和公司層面催化劑等方面綜合考慮，低估值并非股價上漲的充分條件，催化劑是關(guān)鍵因素。從估值看，按照盈利預(yù)測，公司2012年、2013年估值分別為7.8倍和6.3倍，考慮到水利水電行業(yè)具備的中期增長預(yù)期，現(xiàn)股價已經(jīng)具備充分的安全邊際。同時，公司面臨的催化劑因素也較豐富：首先，水利板塊作為政府明確支持的投資領(lǐng)域有望全面啟動建設(shè)，今年初出臺有關(guān)促進政策值得期待；其次，中水顧優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的注入程序正式啟動本身就是股價上漲的強心劑。不考慮資產(chǎn)注入影響，測算的公司2012年、2013年每股收益分別為0.43元、0.52元，給予2013年8倍-10倍市盈率，計算的目標價是4.16元-5.2元，給予“強烈推薦”評級。

　　中國石化：控股股東完成增持

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有中國石化22619.13萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持中國石化，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為138202.89萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利17869.08萬元，位居券商持股市值增長的第七名。

　　公司2013年1月9日公告稱，公司控股股東中國石化集團及其一致行動人完成增持計劃，截止2013年1月8日合計增持0.54%公司股份。增持后，中國石化集團直接持有和間接控制公司持有的股份數(shù)量約占公司總股份的76.28%。在本次增持實施期間，中國石化集團及其一致行動人未減持其持有的公司股份。

　　哈藥股份：眾多知名產(chǎn)品暢銷

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有哈藥股份21416.34萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持哈藥股份，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為118860.68萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利16276.42萬元，位居券商持股市值增長的第八名。

　　公司共生產(chǎn)抗生素原料藥及粉針、中成藥、中藥粉針、生物工程藥品、滋補保健品等六大系列20多種型、700多個品種，主導產(chǎn)品頭孢噻肟納、頭孢唑啉納、氨芐西林納等原料藥產(chǎn)銷量均居在全國第一位，青霉素納原粉及粉針產(chǎn)銷量居全國第二位；公司的抗生素原料藥品種已占據(jù)15個獨聯(lián)體國家70%以上的市場份額。嚴迪、蓋中蓋、葡萄糖酸鈣、司樂平、雙黃連中藥粉針、胃必治等眾多知名產(chǎn)品暢銷國內(nèi)外市場。

　　中聯(lián)重科：收購香港CIFA公司

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有中聯(lián)重科15116.46萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持中聯(lián)重科，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為118815.34萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利15721.17萬元，位居券商持股市值增長的第九名。

　　公司2012年12月29日公告稱，公司擬通過控股子公司中聯(lián)海外投資出資2.358億美元收購香港CIFA公司40.68%股權(quán)，收購?fù)瓿珊�，中�?lián)海外投資將擁有香港CIFA公司100%的股權(quán)。截止2012年6月30日，香港CIFA公司凈資產(chǎn)為3.29億美元；其2012年1-6月實現(xiàn)凈利潤4545.07萬美元。

　　哈飛股份：新簽13億大訂單

　　據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，券商去年三季度末持有哈飛股份3637.60萬股，假設(shè)券商去年四季度未減持哈飛股份，以去年12月3日收盤價計算券商持股市值為54709.54萬元，去年12月4日以來券商賬面盈利13786.53萬元，位居券商持股市值增長的第十名。

　　公司主要從事直9系列直升機、Y12輕型多用途飛機、EC120直升機、H425直升機及直升機零部件的生產(chǎn)和銷售。公司主營產(chǎn)品是國家重點扶持的出口產(chǎn)品，并且被國家科技部等五部委確定為國家重點新產(chǎn)品。公司2012年12月6日公告稱，公司簽訂直九直升機和固定翼飛機的購銷合同，合同總金額為133923.54萬元，預(yù)計于2014年中期前交付。