股票rsi指標(biāo)詳解及說(shuō)明

RSI指標(biāo)又稱(chēng)強(qiáng)弱指標(biāo)，最早被應(yīng)用于期貨買(mǎi)賣(mài)，rsi指標(biāo)后來(lái)人們發(fā)現(xiàn)在眾多的圖表技術(shù)分析中，rsi指標(biāo)強(qiáng)弱指標(biāo)的理論和實(shí)踐極其適合于股票市場(chǎng)的短線投資，于是被用于rsi指標(biāo)股票升跌的測(cè)量和分析中。RSI的原理簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)是以數(shù)字計(jì)算的方法求出買(mǎi)賣(mài)雙方的力量對(duì)比，譬如有200個(gè)人面對(duì)一件商品，如果100個(gè)人以上要買(mǎi)，競(jìng)相抬價(jià)，商品價(jià)格必漲。相反，rsi指標(biāo)如果100個(gè)人以上爭(zhēng)著賣(mài)出，價(jià)格自然下跌。

理論認(rèn)為，任何市價(jià)的大漲或大跌，均在0～100之間變動(dòng)。根據(jù)常態(tài)分配，認(rèn)為RSI值多在30～70之間變動(dòng)，通常在80甚至90時(shí)被認(rèn)為市場(chǎng)已到達(dá)超買(mǎi)狀態(tài)，至此市場(chǎng)價(jià)格自然會(huì)回落調(diào)整。當(dāng)價(jià)格低跌至30以下即被認(rèn)為是超賣(mài)，市價(jià)將出現(xiàn)反彈回升。圖6-4所示就是RSI技術(shù)指標(biāo)圖形。

由于RSI指標(biāo)實(shí)用性很強(qiáng)，因而受到很多投資者喜愛(ài)。雖然RSI指標(biāo)具有可以領(lǐng)先其他技術(shù)指標(biāo)提前發(fā)出買(mǎi)入或賣(mài)出信號(hào)等諸多優(yōu)勢(shì)，但投資者應(yīng)當(dāng)注意RSI同樣也會(huì)發(fā)出誤導(dǎo)的信息。RSI技術(shù)分析指標(biāo)應(yīng)用原則總結(jié)如下。（1）短期RSI值在20以下，由下向上交叉長(zhǎng)期RSI曲線時(shí)為買(mǎi)入信號(hào)。（2）短期RSI值在80以上，由上向下交叉長(zhǎng)期RSI曲線時(shí)為賣(mài)出信號(hào)。（3）短期RSI曲線由上向下突破50，代表股價(jià)已經(jīng)轉(zhuǎn)弱。（4）短期RSI曲線由下向上突破50，代表股價(jià)已經(jīng)轉(zhuǎn)強(qiáng)。（5）當(dāng)RSI值高于80進(jìn)入超買(mǎi)區(qū)，股價(jià)隨時(shí)可能形成短期回落。（6）當(dāng)RSI值低于20進(jìn)入超賣(mài)區(qū)，股價(jià)隨時(shí)可能形成短期反彈。（7）股價(jià)一波比一波高，而RSI一波比一波低。形成頂背離，行情可能反轉(zhuǎn)下跌。用RSI判斷市場(chǎng)底部時(shí)圖形較不明顯。（8）將RSI的兩個(gè)連續(xù)低點(diǎn)A、B連成一條直線，當(dāng)RSI向下跌破這條線時(shí)，為賣(mài)出信號(hào)。（9）將RSI的兩個(gè)連續(xù)峰頂C、D連成一條直線，當(dāng)RSI向上突破這條線時(shí)，為買(mǎi)入信號(hào)。（10）rsi指標(biāo)為了確認(rèn)RSI是否進(jìn)入超買(mǎi)區(qū)、超賣(mài)區(qū)或是否穿越了50中界線。應(yīng)盡量使用長(zhǎng)期RSI，以減少騙線[插圖]的發(fā)生。短期RSI下穿50中界，但長(zhǎng)期RSI未下穿，說(shuō)明其上升走勢(shì)并未改變，下穿50的短期RSI曲線可能為騙線。（11）在股價(jià)盤(pán)整期間應(yīng)放棄使用RSI指標(biāo)，此時(shí)該指標(biāo)也不能準(zhǔn)確預(yù)計(jì)市場(chǎng)未來(lái)走勢(shì)。（12）在較強(qiáng)勢(shì)的漲跌行情中，如果VR及ROC指標(biāo)顯示股價(jià)為強(qiáng)勢(shì)，則可以放棄使用RSI指標(biāo)。

一般來(lái)講，技術(shù)指標(biāo)都有頂背離的走勢(shì)出現(xiàn)，RSI指標(biāo)也不例外。RSI指標(biāo)出現(xiàn)頂背離是指股價(jià)在一個(gè)上升趨勢(shì)當(dāng)中，rsi指標(biāo)先創(chuàng)出一個(gè)新高點(diǎn)，這時(shí)RSI指標(biāo)也相應(yīng)在80以上創(chuàng)出一個(gè)新高點(diǎn)之后股價(jià)出現(xiàn)一定幅度回落，RSI也隨著股價(jià)的回落走勢(shì)出現(xiàn)調(diào)整。但是如果之后股價(jià)再度出現(xiàn)沖高并且超越前期高點(diǎn)時(shí)，而RSI雖然隨股價(jià)繼續(xù)上揚(yáng)但是并沒(méi)有超過(guò)前期高點(diǎn)，這就形成RSI的頂背離。RSI出現(xiàn)頂背離后，股價(jià)見(jiàn)頂?shù)目赡苄暂^大。之所以說(shuō)RSI頂背離就是股價(jià)見(jiàn)頂?shù)臉?biāo)志，rsi指標(biāo)主要是由于當(dāng)莊家拉高出貨的時(shí)候?yàn)榱顺鲐浹杆伲�其拉高�?dòng)作必然迅速而猛烈，而出貨動(dòng)作則要延續(xù)較長(zhǎng)的時(shí)間和空間。這種特性就決定了莊家一次又一次地拉高股價(jià)，但是由于RSI指標(biāo)主要是反映市場(chǎng)強(qiáng)弱的指標(biāo)，而這種強(qiáng)勢(shì)不再的走勢(shì)無(wú)疑將促使RSI出現(xiàn)回落走勢(shì)。因此一旦莊家出貨的走勢(shì)出現(xiàn)，RSI的回落幅度通常較大，從而形成頂背離的態(tài)勢(shì)。這種現(xiàn)象在KDJ等指標(biāo)上同樣也有可能出現(xiàn)。同時(shí)投資者要關(guān)注成交量的變化，成交量與股價(jià)背離的現(xiàn)象，也是股價(jià)見(jiàn)頂?shù)恼髡字�一。價(jià)格上揚(yáng)成交量趨于減少，說(shuō)明市場(chǎng)交易活躍程度逐漸減弱，接下來(lái)股價(jià)很可能面臨下跌的走勢(shì)。