科技銀行是包括什么內(nèi)容

科技銀行能夠有效支持中小科技企業(yè)融資并維持自身盈利的關(guān)鍵點(diǎn)主要有兩個(gè)：科技銀行盈利模式與風(fēng)險(xiǎn)控制。①盈利模式盈利模式方面，科技銀行科技銀行運(yùn)營(yíng)主要通過以下三點(diǎn)獲取收益。

第一，差異化定價(jià)方式。與普通企業(yè)相比，科技型中小企業(yè)在行業(yè)環(huán)境、企業(yè)規(guī)模、資產(chǎn)可抵押性等方面存在很大差異，不同企業(yè)科技貸款風(fēng)險(xiǎn)水平也大不同。因此，科技銀行應(yīng)能差異化定價(jià)以體現(xiàn)不同企業(yè)科技貸款風(fēng)險(xiǎn)水平。在差異化定價(jià)時(shí)，首先需要明確的是科技型企業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)狀況，對(duì)該整體風(fēng)險(xiǎn)狀況的測(cè)度可以利用科技貸款業(yè)務(wù)相對(duì)其他類別貸款業(yè)務(wù)的違約率及不良貸款差額衡量，也可以根據(jù)資本市場(chǎng)關(guān)于科技型企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)信息如個(gè)體波動(dòng)率等來確定。在明確所服務(wù)區(qū)域科技型企業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)狀況的基礎(chǔ)上，科技銀行會(huì)依據(jù)申請(qǐng)貸款科技企業(yè)的運(yùn)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)信息、管理層誠(chéng)信度等因素確定貸款定價(jià)。科技銀行差異化定價(jià)需要利率市場(chǎng)化的制度環(huán)境，在早些時(shí)期，中國(guó)利率市場(chǎng)化改革處于推進(jìn)階段，科技銀行自2015年10月開始，中國(guó)人民銀行規(guī)定對(duì)商業(yè)銀行和農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)等不再設(shè)置存款利率浮動(dòng)上限，標(biāo)志著利率市場(chǎng)化改革基本完成，從而消除了我國(guó)科技銀行差異化定價(jià)策略實(shí)施的制度性障礙。

第二，利率收益方式創(chuàng)新。商業(yè)銀行傳統(tǒng)利率收益方式有固定利率與浮動(dòng)利率兩類。浮動(dòng)利率條件下往往依據(jù)市場(chǎng)基準(zhǔn)利率調(diào)整進(jìn)行變化，科技銀行與科技型企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況缺乏關(guān)聯(lián)。傳統(tǒng)貸款的固定收益方式使債權(quán)人在承擔(dān)了高風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，卻無法享受到科技型企業(yè)快速成長(zhǎng)帶來的高額收益。國(guó)外科技銀行為解決風(fēng)險(xiǎn)—收益不匹配問題往往通過創(chuàng)新利率收益方式，采用與企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況掛鉤的浮動(dòng)利率方式，即當(dāng)企業(yè)成長(zhǎng)滿足某項(xiàng)條件時(shí)，按照某一水平利率收取利息。這種制度安排相當(dāng)于獲取一項(xiàng)期權(quán)。硅谷銀行由于擁有較為寬松的監(jiān)管環(huán)境，科技銀行采用獲取債務(wù)人企業(yè)股票期權(quán)的方式提供融資服務(wù)也屬于此類安排。浮動(dòng)收益方式下，科技銀行能夠獲取與所承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)相適應(yīng)的預(yù)期回報(bào)，能夠有效增強(qiáng)科技銀行貸款投放行為激勵(lì)。然而，這一模式也要受到金融監(jiān)管要求的約束，在嚴(yán)格分業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境下，這種收益模式創(chuàng)新會(huì)受到限制，目前中國(guó)科技銀行要對(duì)收益模式進(jìn)行創(chuàng)新需要對(duì)現(xiàn)有金融管理體制作進(jìn)一步改革。