新能源車龍頭股：蔚來發(fā)布新車型，寧德時代CTP3.0推出在即；2）儲能：5月超1.8GWh項目開標，輔助服務(wù)政策逐步完善；3）光伏：地方政策利好光伏需求，裝機規(guī)模呈增長態(tài)勢；4）風電：1-5月全國裝機穩(wěn)中有進，四川十四五招標公開市場化競價；5）電力設(shè)備：地方規(guī)劃相繼出臺，關(guān)注新型電力系統(tǒng)機會。 ...[詳情]

疫苗：免疫屏障龍頭股存在強化必要，關(guān)注龍頭及產(chǎn)業(yè)鏈；2）器械：關(guān)注抗原自測、醫(yī)療設(shè)備（政策免疫且新基建受益）及上游機會；3）藥品：關(guān)注具有較強現(xiàn)金流的龍頭和小分子新冠藥研發(fā)進展；4）CXO：關(guān)注平臺型公司，尤其涉新冠小分子訂單者；5）醫(yī)療服務(wù)：關(guān)注眼科、齒科、腫瘤服務(wù)、醫(yī)美、輔助生殖修復(fù)；6）中藥：關(guān)注中藥創(chuàng)新藥與營銷改善的老字號。 ...[詳情]

本周市場持續(xù)放量，周四、周五板塊從短期高點回落，券商板塊估值高點自1.44倍PB回落至1.37倍PB附近。短期而言，近期光大證券、國聯(lián)證券股價表現(xiàn)強勁而引領(lǐng)板塊，板塊上漲本質(zhì)屬于補漲，短期調(diào)整后有望再次迎來估值修復(fù)。...[詳情]

22年鋼材龍頭股需求韌性仍在，穩(wěn)增長將助力需求修復(fù)，板塊將迎來修復(fù)行情。我們?yōu)樘贾泻褪枪�業(yè)品未來5-10年的重大主題，21年鋼鐵產(chǎn)能周期基本結(jié)束，板塊新周期開啟。...[詳情]

板塊配置：白酒概念股>啤酒>乳制品>休閑食品>調(diào)味品；白酒：相關(guān)標的包括高端酒企貴州茅臺、五糧液、瀘州老窖及次高端酒企中發(fā)展?jié)摿Υ蟮纳轿鞣诰�、洋河股份、古井貢酒、酒鬼酒；啤�?..[詳情]

晶圓代工廠營收增速提升。5月，中國臺灣主要晶圓代工廠營收環(huán)比均實現(xiàn)增長，且同比增速進一步提升，其中臺積電5月營收環(huán)比增長8%，同比增長65%；聯(lián)電5月環(huán)比增長7%，同比增長42%；日月光投控5月環(huán)比增長11%，同比增長27%。 ...[詳情]

品牌服飾概念股端建議關(guān)注品牌勢能領(lǐng)先、疫后預(yù)計率先復(fù)蘇，當前估值處于歷史低位的李寧，業(yè)績逐季提升、顯著受益于海外出行恢復(fù)的新秀麗，以及運營壁壘深厚、估值極具性價比的滔搏。紡織制造端建議關(guān)注客戶優(yōu)勢顯著、后續(xù)產(chǎn)能擴張計劃明確的華利集團，以及棉襪業(yè)務(wù)增長穩(wěn)健、無縫客戶顯著優(yōu)化的健盛集團。 ...[詳情]

天貓：運動龍頭股板塊分化加劇，國產(chǎn)品牌折扣把控較優(yōu)。截至6.9運動鞋服行業(yè)累計銷售額達42.81億元、同增28.5%，其中運動服飾/鞋分別同增40%/24%。分品牌，國產(chǎn)品牌中安踏/特步/361度累計GMV分別同增139%/48%/56%、增長保持領(lǐng)先...[詳情]

　水泥概念股：淡季需求偏弱，復(fù)工復(fù)產(chǎn)對市場需求有刺激作用。本周水泥概念股價格繼續(xù)下滑，市場需求未見改善。需求方面，當前處于傳統(tǒng)淡季階段，水泥需求繼續(xù)延續(xù)弱勢，加上華南地區(qū)降雨影響，市場需求低迷，水泥價格繼續(xù)走低。...[詳情]

發(fā)揮新型儲能優(yōu)勢，保障新能源龍頭股高效收納利用。1.6月7日，國家發(fā)改委、國家能源局發(fā)布《關(guān)于進一步推動新型儲能參與電力市場和調(diào)度運用的通知》，《通知》鼓勵新型儲能以作為獨立儲能或與所屬電源聯(lián)合...[詳情]

品牌端奢侈品概念股巨頭LVMH進入培育鉆石賽道。下游品牌端方面，LVMH也進入了培育鉆石賽道，聯(lián)合RagnarCrossoverFund以及MoreInvestments投資以色列培育鉆石品牌Lusix，Lusix獲得了9000萬美元的融資。...[詳情]

5月社融龍頭股存量增速環(huán)比回升0.3個百分點：總量好于市場預(yù)期，同比增速回升，不過結(jié)構(gòu)仍不佳，其中，票據(jù)融資、企業(yè)短期貸款和政府債融資是主要拉動項。我們認為充裕的供給端疊加政策引導(dǎo)，帶動5月社融總量超預(yù)期，帶動同比增速回升。...[詳情]

我們認為全球光伏龍頭股需求仍然保持旺盛，當前擾動供給預(yù)期的疫情、原材料問題也有望在近期迎來拐點，繼續(xù)看好：1）輔材環(huán)節(jié)膠膜福斯特、玻璃信義光能，逆變器禾邁股份/錦浪科技/固德威/陽光電源；2）主產(chǎn)業(yè)績確定性高環(huán)節(jié)通威股份/協(xié)鑫科技/中環(huán)股份等...[詳情]

本周投資觀點：延續(xù)短期基本面與長期邏輯共振的選股思路，關(guān)注低估值傳統(tǒng)行業(yè)景氣度邊際改善及拐點，圍繞五條投資主線：①關(guān)注疫后復(fù)蘇受益板塊，推薦潮宏基、周大福、周大生、飛亞達、迪阿股份。...[詳情]

近期我們與培育鉆石龍頭股上游頭部廠商進行了交流，同時還參加了廣州培育鉆石展會交流，我們認為培育鉆石行業(yè)供需雙向共振下高景氣持續(xù)，未來成長空間廣闊，重申看好培育鉆石滲透率加速提升趨勢與龍頭公司的業(yè)績快速成長勢頭。...[詳情]